Trading in Opzioni è abbastanza interessante, ma un operatore deve avere la comprensione dei rischi connessi, mentre la negoziazione di contratti di opzione, ma molti commercianti all'inizio opzioni mai piuttosto capire le gravi conseguenze che la volatilità può avere per le strategie di opzioni che stiamo considerando. Alcuni degli colpa di questa mancanza di comprensione può essere messo sui libri scritti male su questo tema, molte delle quali offrono opzioni boilerplate strategie invece di alcuna informazione reale su come realmente funzionano i mercati in relazione alla volatilità. Tuttavia, se si sta ignorando volatilità, si può avere solo te stesso da incolpare per sorprese negative. Molti commercianti, desiderosi di raggiungere le strategie che riterrà opportuna per fornire rapidi profitti, cercano un modo facile per gli scambi che non coinvolga pensare troppo o di ricerca. Ma in realtà, più il pensiero e meno commerciali spesso può risparmiare un sacco di dolore inutile. Tuttavia, il dolore può anche essere un buon motivatore, se si sa come elaborare le esperienze produttivamente. Se si impara dai propri errori e le perdite, si può insegnare come vincere al gioco di negoziazione.
Valutazione delle opzioni: L'aspetto più pratico di una prospettiva di volatilità sulle strategie di opzioni e prezzi delle opzioni è l'opportunità che ti permette di determinare la valutazione relativa delle opzioni. A causa della natura dei mercati, le opzioni possono spesso in eventi di prezzo che ci si aspetta. Pertanto, se si considerano i prezzi delle opzioni e tenendo conto di certe strategie, sapere se le opzioni sono "costosi" o "economici" possono fornire informazioni molto utili sul fatto che si dovrebbe essere in vendita di opzioni o all'acquisto.
scelta delle strategie: Un altro uso importante di analisi di volatilità è nella scelta di strategie. Ogni strategia di opzione ha un valore associato greco conosciuto come Vega, o la posizione Vega. Pertanto, come il cambiamento livelli di volatilità implicita, ci sarà un impatto sulle prestazioni strategia. Positive le strategie di Vega (come la mette lunga, backspreads e lungo strangola / cavallo) fare meglio, quando la volatilità implicita salire i livelli. Negative le strategie di Vega (come le opzioni a breve, si diffonde il rapporto e brevi strangola / cavallo) fare meglio quando la volatilità implicita è in calo. Ovviamente, sapendo dove i livelli di volatilità implicita sono e dove si possono andare una volta in un commercio può fare la differenza nel risultato della strategia. Predictor di prezzo: Infine, la volatilità implicita è anche usato come un indicatore della futura direzione delle scorte e indici azionari. In realtà la volatilità implicita può essere usato come un predittore di prezzo a partire da due punti di vista: come un contrarian, quando la volatilità implicita si è spostata troppo lontano - alta o bassa - o come un segno di prezzo potenzialmente esplosiva si muove quando la volatilità implicita è estremamente alta per nessun motivo apparente . In genere, il secondo si verifica quando vi è una sconosciuta in sospeso o addirittura noto evento, ma non è chiaro in che modo lo stock si muoverà. Tutto ciò che la volatilità estremamente elevata implicita ti dice è che qualcosa di grande è in vista. Conclusione: La volatilità è una misura di quanto le variazioni di prezzo rapidi sono stati volatilità statistica (SV) e ciò che il mercato si aspetta che il prezzo a fare la volatilità implicita (IV). Quando la volatilità è alta, gli acquirenti di opzioni dovrebbero essere prudenti dritto acquisto di opzioni, e dovrebbero essere, cercando invece di vendere opzioni. La bassa volatilità, d'altra parte, che si verifica generalmente in tranquilla mercati azionari indiani, offriranno prezzi migliori per gli acquirenti, tuttavia, non c'è alcuna garanzia che il mercato farà una mossa violent qualunque momento presto. Con l'integrazione in commercio una consapevolezza del IV e SV, che sono aspetti importanti di determinazione dei prezzi, si può ottenere un vantaggio decisivo come un commerciante opzioni.